SMT 世界経済インデックス・オープンがSMTインデックスシリーズに追加

SMT 世界経済インデックス・オープンがSMTインデックスシリーズに新規追加

　SMT 世界経済インデックス・オープン　｜　三井住友トラスト・アセットマネジメント

• ファンド名：　SMT 世界経済インデックス・オープン


• 設定日：　2017年8月25日


• ベンチマーク：　各6資産のベンチマークの加重平均


• 信託報酬：　年0.50％（税抜）


• 信託財産留保額：　0.1％


• 決算日：　年1回（6月10日


• 販売会社：　SBI証券


• 運用会社：三井住友トラスト・アセットマネジメント株式会社

SMT 世界経済インデックス・オープンの6資産の配分比率は以下です。

SMT 世界経済インデックス・オープン 世界経済インデックスファンドとの違いは基本配分比率

SMT 世界経済インデックス・オープンが8月25日に新規設定されたことは知っていました。
ただ、交付目論見書をざっとみて、世界経済インデックスファンドと同じ投資対象で、コスト（信託報酬、信託財産留保額）も同一だったので、てっきり 世界経済インデックスファンドに「SMT」が付いただけのファンドと思っていました。

ただ、SMT 世界経済インデックス・オープンと世界経済インデックスファンドは、地域別（日本、先進国、新興国）資産配分比率に違いがあります。

以下を読んで気づきました。
　SMT 世界経済インデックス・オープン　｜　ノーロード投資信託徹底ガイド



世界経済インデックスファンドやSMT インデックスバランス・オープンの新興国比率が5％引下げでお伝えしたように、世界経済インデックスファンドは、2016年GDP地域別構成比率（日本：先進国：新興国）のGDP比率は、6.3　：　54.8　：　38.9　であることを参考に、地域間の経済環境を考慮して構成比率の見直しが行われます。

現在の世界経済インデックスファンドの地域別構成比率は、日本、先進国、新興国が10: 60: 30　となっています。

一方、新たに登場したSMT 世界経済インデックス・オープンは、上記の2016年GDP地域別構成比率をほぼ忠実に反映し、日本、先進国、新興国が6: 55: 39としており、結果的に新興国比率が39％と高くなっています。

結果、

• SMT 世界経済インデックス・オープン：　GDP地域別構成比率の変化に忠実に年1回の配分比率を見直し


• 世界経済インデックスファンド：　GDP地域別構成比率を参考に、ある程度アクティブに年1回の配分比率を見直し

という違いがあります。


好みの問題ですが、私の場合は、恣意的な要素が入らないSMT 世界経済インデックス・オープンの方がしっくり来ます。

世界経済インデックスファンド（株式シフト型）、世界経済インデックスファンド（債券シフト型）同様に、今回も（地域別構成比率は同一で）株式と債券比率が異なる以下のファンドも同時に登場しています。

• SMT 世界経済インデックス・オープン（株式シフト型）：　株式：債券　＝７5：25　　、信託報酬0.55％


• SMT 世界経済インデックス・オープン（債券シフト型）：　株式：債券　＝25：75　　、信託報酬0.55％

個人投資家としては、既存の世界経済インデックスファンドとその株式シフト型、債券シフト型と合わせ、計6ファンドの資産配分比率が異なるファンドから選べることになり、選択の幅が広がったことは歓迎です。